Поток Диджитал #5: Отчёт за июнь 2024

Завершился четвёртый месяц нашего эксперимента с крауд-платформой Поток Диджитал. В рамках этого эксперимента мы вложили 4000 руб. в стратегию «Без риска», чтобы понять целесообразность инвестирования в Поток столь малой суммы.

Июнь оказался абсолютно спокойным месяцем без дефолтов. За месяц на счёт вернулось 431,31 руб., прибыль составила 45,44 руб., что соответствует доходности 13,17% годовых. Средняя годовая доходность снизилась с 14,08% до 13,97%, что сильно отстаёт от ожидаемых 16,69% после вычета налогов.

Особенно удивительно наблюдать за калькулятором доходности в Потоке, рисующего прибыль 21,94% (19,08% после налога) за последние 3 месяца и 19,84% (17,26% после налога) за всё время. Мы в курсе, что он считает доходность до налога и по среднему портфелю, но даже с учётом всего этого и пеней по просрочкам такие сказочные цифры у нас никак не получаются. Даже добавив к июньским суммам доход за первые 8 дней июля такая красивая доходность у нас не получается никак. Это наводит на мысли, что платформа попросту обманывает со статистикой, выдавая какие-то свои прогнозы вместо реальных цифр.

В течение месяца накопленные на счету 473,10 руб были реинвестированы в 2 займа, всего займов — 14. По итогу июня стоимость портфель составила 4186,31 руб.

Итого за 4 месяца инвестирования:

  • Инвестировано: 4000 руб.
  • Получен доход: 186,31 руб. руб.
  • Целевая доходность: 19% (до вычета налога)
  • Целевая доходность: 16,53% (после вычета налога 13%)
  • Фактическая доходность: 13,97% (после вычета налога 13%)

Изначально планировалось, что эксперимент будет достаточно долгим, но спустя всего 4 месяца стало хорошо видно, что при нынешней ключевой ставке в 16% Поток просто неконкурентоспособен. Ставка в «безриске» уже сейчас должна быть 22-24% на фоне банков, готовых предложить депозит на несколько лет под 18%. Это даже без учёта того, что в конце июля КС будет ещё поднята практически со 100% вероятностью. Не менее важная проблема Потока в длительности займов, морозить деньги на год-два при такой доходности не имеет смысла. Инвестор тут всегда в проигрыше: если КС повышается, то на уже выданные займы это никак не влияет — вы «заперты» в своих инвестициях, либо «выходите» в минус, если КС понижается, то заёмщик всегда может перекредитоваться под более низкий процент, чтобы закрыть предыдущий менее выгодный для него заём без какой-либо выгоды для инвестора.

Так что на этом считаем эксперимент с Потоком завершённым, в данный момент инвестировать в него не имеет никакого смысла, и это касается не только маленьких сумм.

Оцените статью
Добавить комментарий